一、股票的貝塔系數是1.4期望收益率是25%，求市場收益和無風險利率

所謂的無風險利率，是指市場的必要收益率，也就投資的機會成本，即投資收益中去掉風險補償的收益率。由于國債的風險很低，一般被認為是零風險的，所以大家公認可以把一年期國債的利率近似的認為是無風險收益率。貝塔系數是某只股票與大盤指數的變動幅度之比，如果一只股票上漲25%的話，大盤，也就是市場指數上漲就是25%/1.4=17.9%。當前是3.9%。

二、如何計算無風險市場年利率

這個表達式可以推導為：RF＝[E(Ri)－βi×Rm]÷[1－βi]舉例來說吧：某資產E(Ri)預期報酬率為15%，貝他系數為1.25，市場報酬率為14%，無風險利率是多少？代入公式：RF＝(0.15－1.25×0.14)÷(1－1.25)＝0.1＝10％答：無風險利率是10％。

三、什么是無風險利率

實際情況下，一般嘗試用基準利率來代替無風險利率?；鶞世适抢适袌龌闹匾疤嶂?，在利率市場化條件下，融資者衡量融資成本，投資者計算投資收益，以及管理層對宏觀經濟的調控，客觀上都要求有一個普遍公認的基準利率水平作參考?；鶞世适乾F實存在的，是金融市場上具有普遍參照作用的利率，其他利率水平或金融資產價格均可根據這一基準利率水平來確定。假設無風險利率是5%，而企業(yè)的違約率高于國家，所以企業(yè)向市場借款就必須支付更高的利息，付出比國家更高的代價以彌補債權人的風險（例如6%），這多出來1%就是企業(yè)的“違約風險溢價”，這個數字越高就代表企業(yè)違約可能性越高。無風險利率是指將資金投資于某一項沒有任何風險的投資對象而能得到的利息率，這是一種理想的投資收益。擴展資料無風險利率很多時候以本國的十年期國債作為標的，因為國家違約的可能性，小于任何企業(yè)或者個人，從保本保息的角度說，能借錢給國家絕對不借給企業(yè)／個人，這就是整個無風險利率作用的基礎。參考資料來源：百度百科-無風險利率。所以當市場無風險利率上浮時，市場中所有參與者的借錢成本都會上升，企業(yè)向銀行貸款的利率會更高，會增加經濟運行的成本。所以宏觀上來說，無風險利率上浮會降低企業(yè)的盈利預期，進而對股票市場的價格產生影響。

四、期權與無風險利率

這里提供正解：首先無風險利率對期權的價格和價值的影響是不同的，之所以不是價值越高價格越高，是由于有時間價值存在的緣故?？礉q期權則正好相反~~。因為期權的標的資產不能簡單的假設為股票。大家知道，期權的價格是由自身價值與時間價值共同決定的，如果單純分析無風險利率對期權自身價值的影響，規(guī)律是：1.從比較靜態(tài)上來看：無風險利率越高，看跌期權的價值越低。2.從動態(tài)來看，無風險利率提高時，看跌期權價格上漲。

五、如何計算無風險市場年利率

這個表達式可以推導為：RF＝[E(Ri)－βi×Rm]÷[1－βi]舉例來說吧：某資產E(Ri)預期報酬率為15%，貝他系數為1.25，市場報酬率為14%，無風險利率是多少？代入公式：RF＝(0.15－1.25×0.14)÷(1－1.25)＝0.1＝10％答：無風險利率是10％。

六、什么是無風險利率

基準利率是利率市場化的重要前提之一，在利率市場化條件下，融資者衡量融資成本，投資者計算投資收益，以及管理層對宏觀經濟的調控，客觀上都要求有一個普遍公認的基準利率水平作參考。參考資料來源：百度百科-無風險利率?；鶞世适乾F實存在的，是金融市場上具有普遍參照作用的利率，其他利率水平或金融資產價格均可根據這一基準利率水平來確定。所以當市場無風險利率上浮時，市場中所有參與者的借錢成本都會上升，企業(yè)向銀行貸款的利率會更高，會增加經濟運行的成本。假設無風險利率是5%，而企業(yè)的違約率高于國家，所以企業(yè)向市場借款就必須支付更高的利息，付出比國家更高的代價以彌補債權人的風險（例如6%），這多出來1%就是企業(yè)的“違約風險溢價”，這個數字越高就代表企業(yè)違約可能性越高。實際情況下，一般嘗試用基準利率來代替無風險利率。擴展資料無風險利率很多時候以本國的十年期國債作為標的，因為國家違約的可能性，小于任何企業(yè)或者個人，從保本保息的角度說，能借錢給國家絕對不借給企業(yè)／個人，這就是整個無風險利率作用的基礎。所以宏觀上來說，無風險利率上浮會降低企業(yè)的盈利預期，進而對股票市場的價格產生影響。無風險利率是指將資金投資于某一項沒有任何風險的投資對象而能得到的利息率，這是一種理想的投資收益。